На банк «ФК Открытие» претендуют структуры ГПБ и группы «Регион»-«Россиум»

На находящийся под контролем ЦБ «ФК Открытие», который выставлен на продажу, в настоящее время есть два основных претендента. Трое собеседников "Коммерсанта", знающих это от сотрудников продаваемого банка, а также близких к конкурентам, говорят об интересе к активу со стороны группы «Регион»-«Россиум» (ей принадлежит МКБ) и ГПБ. По словам еще одного собеседника издания, знакомого с переговорным процессом, покупку «очень сильно лоббирует» ГПБ. По его словам, банк планирует за счет этой сделки сильно вырасти и получить недостающие в группе компетенции. Об интересе ГПБ к «Открытию» некоторое время назад слышал топ-менеджер в крупном банке.

«Сотрудники МКБ зашли в службу внутреннего контроля и службу безопасности банка "ФК Открытие"»,- рассказали два человека, знающие это от сотрудников одной из этих служб продаваемого банка. Два собеседника, близких к ГК «Регион», утверждают, что был проведен неглубокий due diligence группы банка «ФК Открытие», но решение о выставлении заявки пока не принято.

ЦБ стал собственником «ФК Открытие» в 2017 году, когда тот попал на финансовое оздоровление. Капитал банка по МСФО на середину 2021 года составлял 539,2 млрд руб. Чистая прибыль за полугодие превысила 38 млрд руб. В группу входят НПФ «Открытие», «Росгосстрах», РГС-банк, лизинговая, брокерская, факторинговая и управляющие компании. Заявки на приобретение стратегического пакета банка будут приниматься ЦБ с 11 октября.

«Покупателем блокпакета могут стать структуры одного из крупнейших бизнесменов, у которого нет своего финансового бизнеса»,- рассказывает еще один собеседник ",Ъ",, знакомый с интересантами на актив.

По его словам, в случае реализации этой схемы, четверть акций может быть предложена на IPO. Топ-менеджмент продаваемого банка убеждает своих сотрудников, что все-таки будет проведен IPO, утверждает другой собеседник ",Ъ",.

Как отмечала ранее глава ЦБ Эльвира Набиуллина, регулятор хотел бы, чтобы доля «государства в банковском секторе сокращалась». «Есть понятная политическая интенция, которую объявляли и правительство, и президент, о том, что расширять госсектор в банковской сфере было бы неправильно»,- указывал в интервью РБК предправления «ФК Открытие» Михаил Задорнов. Впрочем, федеральный чиновник, отвечая на вопрос издания, является ли ГПБ государственным, заявил, что «решать, кто частный инвестор, а кто государственный, будет акционер "ФК Открытие"».

Но интересанты есть не только целиком на группу.

По словам одного из собеседников газеты, активное стремление купить НПФ «Открытие» сейчас проявляет группа Сбербанка. Ранее среди возможных покупателей актива назывались пенсионный дивизион группы «Регион»-«Россиум» и «Газфонд ПН». На прошлой неделе АСН и «Интерфакс» со ссылкой на источник «на страховом рынке» сообщали об интересе группы «Регион»-«Россиум» и к «Росгосстраху». Появление сотрудников сторонних структур в службах внутреннего контроля и безопасности банка может означать проведение глубокого due diligence, говорит бывший глава одного из крупных банков. Другой топ-менеджер крупного банка, имеющий опыт в консолидации активов (M&A), предположил, что это может быть «способом контроля».

По словам собеседника, близкого к одной из сторон сделки, дисконт к размеру капитала будет зависеть от качества активов и от договоренностей сторон. Однако продажу по цене выше капитала он исключает. Другой собеседник издания полагает, что ЦБ не будет готов продавать группу с дисконтом, а цена потенциальной сделки может быть «близкой к BV». Сделка по продаже «ФК Открытие» будет сложно структурирована, ожидают несколько собеседников ",Ъ",. Один из них предполагает, что из-за большого масштаба она может пройти в формате step acquisition. Впрочем, госпожа Набиуллина говорила в первой половине сентября, что в настоящее время регулятор анализирует интерес стратегических инвесторов, «при этом в качестве основного способа видим IPO».

Привлекательность в большей степени зависит не от качества активов группы, а от их структуры, поскольку в группе не только банк, считает аналитик Fitch Антон Лопатин.

Варианты структурирования сделки как и с точки зрения постепенного вхождения, так и с точки зрения продажи бизнеса группы частями вполне возможны, полагает господин Лопатин. «Но в любом случае продажа стратегическому инвестору - это более быстрый выход из актива, чем продажа через IPO»,- отмечает он. По оценке Fitch, на санацию «ФК Открытие» (с учетом присоединения Бинбанка, РГС-банка, а также передачи активов в «Траст») регулятор потратил 0,5 трлн руб., что соответствует объему чистых активов группы на конец полугодия.


Вернуться к списку новостей

12.07.2021 ГК «Регион» и концерн «Россиум» углубляют консолидацию
02.07.2021 2ГИС начал выкупать региональные точки своих франчайзи
31.05.2021 ГК «Регион» купила НПФ «Оборонно-промышленный фонд им. В. В. Ливанова»
31.05.2021 Сбер закрыл сделку по покупке активов ГК «Регионы»
30.04.2021 Группа «Регион»-«Россиум» потратила на НПФ более 50 млрд руб. с конца 2018 года
05.04.2021 Группа Регион - Россиум и Промсвязьбанк стали основными претендентами на покупку НПФ Большой у ГК Ренова



Дополнительно: